新華社上海５月１４日電題：億元罰單竟被視為“打廣告” 囂張的股市“黑嘴”該如何杜絕？

新華社“新華視點(diǎn)”記者潘清、劉慧

證監(jiān)會日前公布的行政處罰決定書顯示，曾長期在上海某電視臺知名財(cái)經(jīng)欄目擔(dān)任嘉賓主持人的“股評專家”廖英強(qiáng)，因違反證券法相關(guān)規(guī)定，被沒收違法所得４３００余萬元，并處近８６２１萬元罰款。

面對億元罰單，廖英強(qiáng)竟稱“相當(dāng)于打廣告”，引起市場各方強(qiáng)烈譴責(zé)，證監(jiān)會表示，此舉挑戰(zhàn)法律底線。

股市緣何“黑嘴”出沒？如何才能杜絕此類違法行為對市場秩序的破壞？

億元罰單竟被視為“打廣告”　證監(jiān)會：挑戰(zhàn)法律底線

證監(jiān)會日前公布的行政處罰決定書顯示，廖英強(qiáng)利用其知名證券節(jié)目主持人的影響力，在其微博、博客上公開評價(jià)、推薦股票，在推薦前使用其控制的賬戶組買入相關(guān)股票，并在薦股后的下午或次日集中賣出。

證監(jiān)會認(rèn)為，廖英強(qiáng)的上述行為違反了證券法“以其他手段操縱證券市場”的規(guī)定。依據(jù)當(dāng)事人違法行為的事實(shí)、性質(zhì)、情節(jié)與社會危害程度，決定對廖英強(qiáng)沒收違法所得４３００余萬元，并處近８６２１萬元罰款。

“愛怎么樣怎么樣吧，沒必要辯解。”“不缺少繳納罰款的財(cái)產(chǎn)。”“相當(dāng)于打了一點(diǎn)多億的廣告，廖英強(qiáng)的名字算是家喻戶曉。”面對逾１．２９億元的巨額罰單，曾在申辯意見中表示“無力承擔(dān)罰款、請求從輕處罰”的廖英強(qiáng)，一面表示認(rèn)罰，一面卻揚(yáng)言“不差錢”，甚至將行政處罰視為“打廣告”。

廖英強(qiáng)的囂張態(tài)度，引起各方高度關(guān)注。證監(jiān)會發(fā)言人表示，已注意到社會輿論對廖英強(qiáng)的回應(yīng)反應(yīng)激烈，“敬畏法律、恪守法律、依法合規(guī)是各類市場主體參與證券市場的基本底線。任何侵害投資者合法權(quán)益、破壞市場運(yùn)行秩序、肆意挑戰(zhàn)法律尊嚴(yán)的行為，最終都必將得到應(yīng)有懲罰，付出沉重代價(jià)。”

防“黑嘴”出沒　監(jiān)管手段升級

廖英強(qiáng)并不是第一個(gè)被盯上的股市“黑嘴”。２００８年，北京首放投資顧問有限公司法人代表汪建中就因借推薦股票之機(jī)操縱市場，遭證監(jiān)會罰沒２．５億元。

巨額罰單為何難擋“黑嘴”出沒？業(yè)內(nèi)人士分析認(rèn)為，伴隨互聯(lián)網(wǎng)、移動互聯(lián)技術(shù)不斷普及，打著“專家”“老師”“牛散”等旗號的微博、公眾號、股吧、微信群、手機(jī)軟件層出不窮，以發(fā)布短視頻、帖子、群消息等方式，吸引專業(yè)能力有限但又渴望抓住投資機(jī)會的中小散戶。

“隱藏在背后的，極有可能是慫恿散戶抬莊，進(jìn)而操縱股價(jià)從中漁利。”武漢科技大學(xué)金融證券研究所所長董登新說。

上交所方面表示，與以往相比，當(dāng)下的“黑嘴”薦股手段更加隱蔽，規(guī)避監(jiān)管意圖明顯。針對監(jiān)管形勢變化，上交所已從輿情預(yù)警、盤中跟蹤、盤后大數(shù)據(jù)分析三方面著手，建立了完整的監(jiān)控分析和線索上報(bào)體系。

多項(xiàng)高科技的介入，極大提高了曝光股市“黑嘴”的效率和準(zhǔn)確性：大數(shù)據(jù)篩查強(qiáng)化輿情監(jiān)測力度，爬蟲、文本挖掘等人工智能技術(shù)解決網(wǎng)絡(luò)媒體信息語義解析難題，文本智能處理、交易行情分析、賬戶識別評價(jià)等模塊集成對百萬級深度數(shù)據(jù)進(jìn)行快速分析。

在此基礎(chǔ)上，針對股市“黑嘴”的監(jiān)管保持高壓態(tài)勢。近日證監(jiān)會稽查部門集中部署了２０１８年專項(xiàng)執(zhí)法行動第一批案件，集中打擊通過互聯(lián)網(wǎng)、自媒體肆意發(fā)表證券期貨虛假信息、充當(dāng)股市“黑嘴”并從中牟利等嚴(yán)重?cái)_亂資本市場信息傳播秩序的違法行為。

證監(jiān)會表示，將持續(xù)加強(qiáng)證券期貨信息傳播和異常交易監(jiān)控力度，進(jìn)一步密切加強(qiáng)與廣電、工信、網(wǎng)信部門以及公安機(jī)關(guān)的執(zhí)法協(xié)作，堅(jiān)決打擊嚴(yán)重?cái)_亂資本市場信息傳播秩序的各類違法行為。

完善相關(guān)舉措嚴(yán)防“黑嘴”作惡

在資本市場虛假信息內(nèi)容繁多、傳播迅速、影響惡劣的背景下，如何防范更多“廖英強(qiáng)式”的“黑嘴”出現(xiàn)？

在上海市錦天城律師事務(wù)所合伙人任遠(yuǎn)律師看來，對于通過散布所謂內(nèi)幕消息甚至虛假信息達(dá)到操縱市場目的的違法者，應(yīng)在行政處罰的基礎(chǔ)上強(qiáng)化刑事懲戒，對更多試圖以身試法的股市“黑嘴”起到有效的震懾作用。

在此之前，汪建中已于２０１１年被以操縱證券市場罪判處有期徒刑７年。

不過專家也坦言，對于股市“黑嘴”操縱市場案件，民事追責(zé)有較大難度。任遠(yuǎn)分析認(rèn)為，與以上市公司等為主體的欺詐發(fā)行或虛假陳述案件不同，“黑嘴”操縱市場行為主體多為個(gè)人，且其提供的資訊與投資者損害之間是否存在因果關(guān)系很難論證，投資者很難就此進(jìn)行索賠。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，打擊股市“黑嘴”應(yīng)繼續(xù)保持高壓，盡快完善相關(guān)法律制度。面對形形色色的所謂牛股推薦，投資者應(yīng)保持警惕、冷靜分析，堅(jiān)守基于上市公司基本面的價(jià)值投資理念，糾正“聽消息”“炒內(nèi)幕”的不良投資習(xí)慣，摒棄“一夜暴富”的盲目投機(jī)心態(tài)。（完）